Investering

Når du selv investerer din pension i fonde og investeringsforeninger via Skandia Link, betaler du investeringsomkostninger i fondene. Du finder omkostninger for hver enkelt fond ved at klikke på den konkrete fond.

Liste over fonde

Sådan opgør man investeringsomkostninger - ÅOP

ÅOP står for 'Årlig omkostning i procent' og er et officielt mål for omkostninger i danske fonde/investeringsforeninger. Man beregner ÅOP på baggrund af retningslinjer fra Investeringsforeningsrådet.

Ifølge de officielle retningslinjer fra Investeringsrådet skal følgende indgå i investeringsomkostninger for danske fonde og investeringsforeninger.

• Administrationsomkostninger (kaldes T.E.R., som står for ’Total expense ratio’)
• Direkte handelsomkostninger i fonden
• 1/7 af omkostninger ved køb (kaldes emissionstillæg)
• 1/7 af omkostninger ved salg (kaldes indløsningsfradrag)

Fondens årlige omkostning i procent, ÅOP, er summen af disse tal.

Faste satser for udenlandske fondes handelsomkostninger

Udenlandske fonde er ikke omfattet af samme regler som danske, og de opgør ofte kun administrationsomkostningerne (T.E.R.) for fondene. T.E.R. står for 'Total expense ratio' og omfatter for eksempel ikke fondenes direkte handelsomkostninger.

For at kunne sammenligne danske og udenlandske fondes omkostninger, er pensionsbranchen blevet enige om at bruge standardsatser for de direkte handelsomkostninger i udenlandske fonde, hvis den udenlandske forvalter ikke er i stand til at opgøre den reelle omkostning efter danske regler.

Skandia modtager provision for formidling af fonde og fondssammensætninger fra forvalterne. Den indgår i ÅOP for de enkelte fonde.

Eksempel:

En aktiefond er registreret i Luxembourg og har opgjort fondens T.E.R. til 1,0 %. Fonden er aktivt forvaltet, og derfor skal der lægges 0,50 procentpoint til T.E.R. for at finde ÅOP. Det giver en ÅOP på 1,5 % for denne fond.